Команда обновляет наши руководства по стилю торговли, чтобы они отражали текущие рыночные условия. Почти каждый опытный трейдер, с которым я разговаривал, говорил о влиянии высокочастотной торговли и торговли методом «черного ящика» на рынок. Некоторые не смогли приспособиться и были вытеснены из бизнеса. С моей точки зрения, альтернативы продолжают существовать в изобилии, но люди должны адаптировать свой стиль, чтобы отражать новые условия.
Вот некоторые из корректировок, которые я сделал:
- Позиционирование для меньших движений: вместо того, чтобы сосредоточиться на движениях 0,75-2,00, я теперь вижу более последовательную и успешную торговлю на 0,25-1,00. Поскольку я готовлюсь к более мелким движениям, мне пришлось увеличить свой размер. С этим изменением возникла необходимость расширить мои знания об именах, которыми я торгую, и использовать более узкие стопы. Я использую колонки Briefing.com, такие как Emerging 50/Liquid Momentum и Emerging Growth, чтобы быть в курсе фундаментальных/технических изменений некоторых имен, которыми я торгую. Я также обнаружил, что, сосредоточившись на 0,25-1,00 ходах, я вижу гораздо больше возможностей в течение дня.
- Не плывите против акул: в наши дни, прежде чем заключать сделку, я на мгновение останавливаюсь, чтобы подумать, что могут делать компьютерные жокеи. Я часто ловлю себя на том, что пытаюсь предугадать их стратегии, а затем присоединяюсь к ним. Например, вместо того, чтобы покупать акции с относительной силой для расширения на скачке рынка, теперь я могу дождаться, пока акции подскочат на 0,25-0,30, а затем открыть короткую позицию. поп для быстрого отката/встряски 0,20-0,40. Если мне все еще нравится рынок, я вернусь к длинной стороне с тем же именем и буду держать 0,40-1,00. Эта стратегия работает очень хорошо для меня.
- Альтернативные стратегии: уже около года говорят о рынке привилегированных акций. Это дает мне постоянную возможность, когда я оцениваю доходность/кредитный рейтинг, пользуюсь преимуществами высокой доходности, предлагаемой в новых сделках, для обеспечения мгновенного прироста капитала (сделки оценивались по номиналу, а затем быстро торгуются вверх на 1-1,50 пункта в цене). после выхода на рынок) и собирать дивиденды/процентные платежи. Еще одна приятная особенность привилегированных предложений заключается в том, что я обычно могу получить столько акций, сколько захочу. Кроме того, я начинаю видеть некоторую возможность получения вторичных предложений обыкновенных акций избранных имен (должна быть дополнительная цель для предложения и соответствующая скидка, чтобы заинтересовать меня).
За последний год трейдинговый бизнес, безусловно, претерпел некоторые кардинальные изменения. Тем не менее, думаю, я мог бы предпочесть эти новые условия. Поскольку я ищу более мелкие ходы, я трачу меньше времени на наблюдение/присмотр за позицией. Изменение условий также побудило меня следовать этим Альтернативным стратегиям, которые принесли мне одни из самых низких стрессовых денег, которые я заработал за свою 15-летнюю карьеру. Если бы мне пришлось отослать вас с одним советом, это было бы понять, чем вы торгуете. Многие люди отказались от торговли отдельными акциями, потому что технические методы больше не работают так последовательно. В настоящее время я трачу много времени на изучение отдельных историй, определение местонахождения и понимание отраслевой ротации и отслеживание имен, которые учреждения покупают/продают. Понимание торговых игр, которые происходят в наши дни, позволяет мне последовательно обрезать 0,25-0,40. Понимание истории — это то, что позволяет мне остаться на +1,00 балла.
