Обзор компаний на фондовом рынке
Monster Beverage (NASDAQ: MNST) — один из мировых лидеров по производству энергетических напитков. За 85 лет компания выросла из семейного предприятия во всемирно известный бренд на рынках более чем 150 стран.
Сегодня у нас умеренно спекулятивная идея: взять акции медиакомпании Gray Television (NYSE: GTN), дабы заработать на их скрытом потенциале. Потенциал роста и срок действия: 16% за 18 месяцев без учета дивидендов; 7% годовых в течение 8 лет.
«Татнефть» (MCX: TATN) — крупный российский нефтегазовый холдинг. Расположен в Татарстане, занимается нефтегазодобычей, нефтепереработкой и нефтегазохимией.
25 января компания Microsoft опубликовала результаты за второй квартал 2022 финансового года. Отчет оказался лучше ожиданий, и акции MSFT на постмаркете подросли на 1,2%, с 288,5 до 292 $. Финансовые результаты По сравнению со вторым кварталом 2021 финансового года: выручка — 51,7 млрд долларов (+20%); операционная прибыль — 22,2 млрд долларов (+24%); чистая прибыль — 18,8 млрд долларов (+21%). А вот как выросли продажи в каждом из операционных сегментов. Productivity and Business Processes — приложения Office, соцсеть LinkedIn, бизнес-приложения Dynamics — 15,9 млрд долларов (+19%). Intelligent Cloud — облачный сервис Azure, серверные продукты Windows Server и SQL Server — 18,3 млрд долларов (+26%). More Personal Computing — ОС Windows, видеоигры и подписки Xbox, ноутбуки и планшеты Surface, реклама — 17,5 млрд долларов (+15%). Самым быстрорастущим сервисом снова стало облако Azure. Компания не называет доход, который приносит облако, но приводит динамику роста. В последнем квартале выручка Azure подросла на 46%. Это немного меньше, чем в предыдущие четыре квартала. Тогда продажи прибавляли по 50%. Еще неплохо прибавил игровой сегмент: игры и подписки — +10%, приставки Xbox Series — +4%. Всего игровое направление по сравнению с аналогичным кварталом 2020 года выросло на 8%, до 5,4 млрд долларов. Это 11% от общей выручки. Microsoft продолжает развивать свой игровой сегмент. В 2020 году компания объявила о покупке ZeniMax — разработчика и издателя таких игр, как Doom, The Elder Scrolls, Fallout, Quake и Wolfenstein — за 7,5 млрд долларов. Недавно Microsoft также сообщила о поглощении более крупного разработчика игр — Activision Blizzard. На сделку компания планирует потратить 68,7 из 125,4 млрд долларов, которые есть на ее счете. По данным Microsoft, в текущем квартале общая выручка вырастет примерно на 17%, до 48,9 млрд долларов. …
25 января Johnson & Johnson опубликовала отчет за четвертый квартал 2021 года. Выручка оказалась хуже ожиданий, но компания сделала неплохой прогноз на 2022 год. К концу дня акции J&J подросли на 3%, до 168 $. Финансовые результаты По сравнению с четвертым кварталом 2020 года: выручка — 24,8 млрд (+10,4%), ожидания аналитиков — 25,3 млрд долларов; скорректированная прибыль на акцию — 2,13 (+14,5%), ожидания аналитиков — 2,12 $. А вот как изменились продажи в операционных сегментах. Pharmaceutical — лекарства и вакцины — 14,3 млрд долларов (+16,5%). Выручка в этом сегменте во многом выросла за счет продаж вакцины от COVID-19 в разные страны мира. За квартал этот доход составил 1,6 млрд долларов, или 6,5% от общей выручки. Medical Devices — медицинские устройства — 6,9 млрд долларов (+4,1%). Здесь продажи выросли слабо из-за нехватки медицинского персонала и отложенных в связи с пандемией плановых операций. Consumer Health — безрецептурные лекарства и средства гигиены — 3,7 млрд долларов (+1,1%). В этом сегменте продажи пострадали из-за нехватки сырья, рабочей силы и сбоев в логистике. До конца 2023 года J&J планирует выделить свой медленнорастущий потребительский бизнес в отдельную публичную компанию. Название компании объявят в середине 2022 года. Продажи J&J за 2021 год, млрд долларов Сегмент Выручка Pharmaceutical 52,1 (+14,3%) Medical Devices 27,1 (+17,9%) Consumer Health 14,6 (+4,1) Всего 93,8 (+13,6%) Выручка Баланс и потоки По данным на конец 2021 года, долг J&J составил 34 млрд долларов, а объем ликвидных денег — 32 млрд. Как итог, чистый долг компании всего 2 млрд — минимум за последние пять лет, со слов J&J. Свободный денежный поток за прошлый год составил 20 млрд долларов. Из них 11 млрд J&J вернула своим акционерам в виде дивидендов. В 2022 году компания планирует направить свободные деньги еще и на поглощения. …
Квартальная выручка J&J выросла на 10% благодаря продажам вакцины Читать далее
Сегодня у нас крайне спекулятивная идея: взять акции производителя ПО Fastly (NYSE: FSLY), дабы заработать на их отскоке после сильного падения. Потенциал роста и срок действия: 20,5% за 14 месяцев; 50,5% за 4 года; 277% за 10 лет. Почему акции могут вырасти: они сильно упали и могут вызвать гнев инвесторов-активистов.
Walgreens Boots Alliance (NASDAQ: WBA) — крупнейшая в мире сеть аптек, которая образовалась в конце 2014 года путем слияния двух фирм: Walgreens и Alliance Boots. Компания не только работает в офлайне, но и активно развивает онлайн-направление. В начале января Walgreens Boots Alliance представила отчет за первый квартал 2022 года.
Сегодня у нас умеренно спекулятивная идея: взять акции производителя хирургических роботов Intuitive Surgical (NASDAQ: ISRG) в ожидании отскока этих акций после недавнего падения. Потенциал роста и срок действия: 13,5% за 14 месяцев; 37,5% за 3 года; 10% годовых в течение 20 лет. Почему акции могут вырасти: потому что недавно они упали.
26 января Tesla отчиталась за четвертый квартал 2021 года. Выручка и прибыль сильно выросли, но компания предупредила: нехватка комплектующих продолжит влиять на продажи в 2022 году.
26 января Intel опубликовала финансовые результаты за четвертый квартал 2021 года. Выручка и прибыль оказались лучше ожиданий, но маржа бизнеса продолжила падать. На постмаркете акции Intel подешевели примерно на 3%, до 50 $. Финансовые результаты По сравнению с четвертым кварталом 2020 года: скорректированная общая выручка — 19,5 млрд (+3%), ожидания аналитиков — 18,3 млрд долларов; скорректированная прибыль на акцию — 1,09 (−26%), ожидания аналитиков — 0,91 $. А вот как изменились продажи в основных операционных сегментах. Client Computer Group — процессоры для ПК и ноутбуков — 10,1 млрд долларов (−7%). В этом сегменте выручка упала во многом из-за нехватки разных комплектующих у производителей ноутбуков. Data Center Group — процессоры для дата-центров — 7,3 млрд долларов (+20%). Здесь компания отметила высокий клиентский спрос со стороны бизнеса и государственных учреждений. Internet of Things — чипы для интернета вещей — 1,4 млрд долларов (+27%). Одна из составляющих сегмента — выручка Mobileye. Это разработчик чипов, которые используют в системе помощи водителю. Mobileye — это небольшое, но быстрорастущее подразделение Intel. Квартальные продажи подросли на 7%, до 356 млн долларов, за весь 2021 год — на 43%, до 1,4 млрд долларов. Недавно Intel заявила, что в середине 2022 года выведет Mobileye на биржу. После IPO разработчика Intel останется мажоритарным акционером и будет учитывать финансовые результаты Mobileye в своей отчетности. Результаты Intel за 2021 год по сравнению с 2020 годом, млрд долларов Общая выручка 79,0 (+1%) Операционная прибыль 19,5 (−18%) Чистая прибыль 19,9 (−5%) Операционный денежный поток 30,0 (−15%) Свободный денежный поток 11,3 (−47%) Капитальные затраты 18,7 (+31%) 79,0 (+1%) Рентабельность По сравнению с четвертым кварталом 2020 года валовая маржа Intel упала с 56,8 до 53,6%. Уже 10 лет валовая рентабельность …
Акции Intel упали на 3%, несмотря на отчет лучше ожиданий аналитиков Читать далее