Обзор компаний на фондовом рынке
J. P. Morgan Chase (NYSE: JPM) — это крупнейший по размеру активов банк, который предоставляет свои финансовые услуги по всему миру. Свое действующее название компания получила в результате объединения в 2000 году двух лидеров сектора: Chase Manhattan и J. P. Morgan. В середине января J. P.
Сегодня у нас безумно спекулятивная идея: взять акции производителя очков дополненной реальности Vuzix (NASDAQ: VUZI), чтобы заработать на их отскоке. Потенциал роста и срок действия: 32% за 12 месяцев; 98% за 3 года; 395% за 20 лет.
Сегодня у нас умеренно спекулятивная идея: взять акции поставщика ИТ-решений Concentrix (NASDAQ: CNXC) в ожидании продолжения их роста. Потенциал роста и срок действия: 15,5% в течение 15 месяцев без учета дивидендов; 10% годовых в течение 15 лет с учетом дивидендов.
27 января компания Apple опубликовала результаты за первый квартал 2022 финансового года, который завершился 25 декабря. Отчет оказался намного лучше ожиданий, и акции на постмаркете подросли сразу на 5%, до 167 $. Финансовые результаты Вот как выросли показатели Apple по сравнению с первым кварталом 2021 финансового года и вот что прогнозировали аналитики: выручка — 123,9 млрд (+11%), прогноз — 118,7 млрд долларов; прибыль на акцию — 2,1 (+25%), прогноз — 1,9 $. Продажи в каждой категории, кроме iPad, также оказались выше ожиданий. Вот как они изменились год к году: iPhone — 71,6 млрд (+9%), прогноз — 68,3 млрд долларов; iPad — 7,2 млрд (−14%), прогноз — 8,2 млрд долларов; Mac — 10,9 млрд (+25%), прогноз — 9,5 млрд долларов; аксессуары — 14,7 млрд (+13%), прогноз — 14,6 млрд долларов; услуги — 19,5 млрд (+24%), прогноз — 18,6 млрд долларов. Традиционно большая часть продаж пришлась на iPhone — 68% от общей выручки. А единственным продуктом, который разочаровал инвесторов, стал iPad. Здесь продажи упали и не дотянули до ожиданий экспертов. Причина — дефицит микросхем. Самыми быстрорастущими категориями стали продажи Mac и услуг. Услуги — это доход сервисов вроде App Store, Apple Music, Apple Pay и прочих. И именно этот высокорентабельный бизнес некоторые аналитики, например из KeyBanc, называют основным драйвером роста Apple. По этой же причине квартальная валовая маржа компании оказалась выше ожиданий экспертов: 43,8 против 41,7%. Как и в прошлом квартале, большую часть своей прибыли Apple направила на выкуп собственных акций, а именно 20,5 млрд из 34,6 млрд долларов. Что с дефицитом микросхем В последние несколько месяцев эксперты высказывали опасения по поводу квартальных результатов Apple. В середине октября 2021 года стало известно: компания сократит …
Лучше, чем ждали: акции Apple выросли на 5% после сильного отчета Читать далее
27 января онлайн-брокер Robinhood отчитался за четвертый квартал 2021 года. Количество активных пользователей платформы уменьшилось, а еще компания дала слабый прогноз на текущий квартал. На постмаркете акции HOOD упали на 13%, до 10 $. Финансовые результаты По сравнению с четвертым кварталом 2020 года общая выручка Robinhood подросла на 14%, до 363 млн долларов. Столько же компания заработала в предыдущем, третьем квартале, и примерно того же ожидали аналитики. Основной доход брокера — не комиссии, а продажа данных о сделках своих клиентов маркетмейкерам в обмен на часть прибыли. На этом Robinhood заработала 264 млн долларов — как и в предыдущем квартале. Здесь доход от разных инструментов также не сильно изменился квартал к кварталу: акции — 52 млн долларов; опционы — 163 млн долларов; криптовалюта — 48 млн долларов. Доход от продажи данных по сделкам в криптовалюте падает второй квартал подряд. Так, во втором квартале 2021 года этот доход компании составил 233 млн долларов, в третьем — 52 млн долларов. И это беспокоит инвесторов. Выручка на одного пользователя за год упала на 39%, с 106 до 64 $, и осталась на уровне предыдущего квартала. Число ежемесячно активных пользователей по сравнению с предыдущим кварталом сократилось с 18,9 до 17,3 млн человек. Аналитики ожидали увидеть 19,8 млн человек. Квартальный убыток составил 423 млн долларов, или 0,49 $ на акцию. Это больше ожидаемого аналитиками убытка в 0,45 $. Что с акциями Убытки, падающая активность пользователей и угрозы регулятора запретить продажу данных о сделках давят на акции брокера. А еще в текущем, первом квартале 2022 года компания столкнется с эффектом высокой базы. Год назад, когда начался бум «мемных» акций, брокер хорошо заработал на трейдерах с Reddit. Теперь же, по прогнозам Robinhood, квартальная выручка составит не больше 340 млн долларов. Это на 35% меньше, чем …
Акции Robinhood упали на 13% после очередного неудачного квартала Читать далее
Constellation Brands (NYSE: STZ) — это американский производитель пива, вина и других крепких напитков, у которого в портфеле более 25 брендов. Кроме алкоголя компания еще инвестирует в североамериканский сектор медицинского каннабиса.
Бренды обуви и одежды ждут большие убытки. Тайваньские и южнокорейские эмитенты как путеводная звезда для инвесторов. Все сокрушающая сила Lockheed Martin натолкнулась на нерушимое препятствие антимонопольных регуляторов.
Realty Income (NYSE: O) — это инвестиционный фонд недвижимости (REIT), основанный в 1969 году и работающий в США и Европе. Компании принадлежит на конец сентября 2021 года более 7 тысяч объектов недвижимости, из которых 98,8% зданий находятся в аренде.
Euromonitor International подсказывает, на чем заработать. Luckin Coffee хочет снова облапошить простодушных американских инвесторов. Google признает, что не умеет в стриминг. Дисклеймер: когда мы говорим о том, что что-то выросло, мы имеем в виду сравнение с аналогичным кварталом годом ранее.
20 января Netflix отчитался за четвертый квартал 2021 года. Результаты оказались чуть лучше ожиданий, но компания дала слабый прогноз на следующий квартал. На постмаркете акции упали на 20%, до 406 $. Квартальные результаты и прогнозы Вот как изменились в процентах показатели Netflix по сравнению с прошлым годом и вот чего ожидали аналитики: выручка — 7,71 (+16%) против 7,71 млрд долларов; прибыль на акцию — 1,33 (+12%) против 0,82 $; подписчики — 221,84 (+9%) против 221,75 млн. В четвертом квартале число новых подписчиков Netflix увеличилось на 8,28 млн человек. Для сравнения: в третьем квартале компания прогнозировала рост на 8,5 млн, аналитики — на 8,19 млн человек. По оценкам Netflix, в первом квартале 2022 года выручка вырастет на 10%, до 7,9 млрд долларов, а на сервис подпишутся 2,5 млн человек. Аналитики же рассчитывали на 6,93 млн новых пользователей. Со слов Netflix, одна из причин медленного роста — высокая конкуренция со стороны других сервисов. Ранее компания заявляла, что запуск сервисов, например Apple и Disney, несущественно скажется на ее росте. «У потребителей всегда был большой выбор, но в последние 24 месяца конкуренция усилилась. Все это может повлиять на нашу динамику, хотя мы продолжаем расти во всех странах и регионах», — сказали в Netflix. А еще сервис неделю назад поднял стоимость месячной подписки в США и Канаде: базовой — с 8 до 9 $, стандартной — с 14 до 15,5 $, премиум-подписки — с 18 до 20 $. Это поможет увеличить доход с текущей базы пользователей, но точно не поможет справиться с медленным притоком новых подписчиков. Что с акциями Netflix — недешевая компания, в стоимость которой инвесторы закладывают ожидания будущего роста. До недавнего падения компанию оценивали в 47 годовых прибылей и 8 годовых выручек. В последние месяцы акции дорогих компаний падают. Инвесторы опасаются скорого ужесточения политики …
Акции Netflix упали на 20% после прогноза замедления роста подписчиков Читать далее